01
降档前行
初十掀起了陶企第一波开工潮。有来访朋友对我说，今年一开工政府比企业还要急，初八上班第二天就搞重大项目集中开工，这在以前绝对是罕见的。
确实，但政府不急不行啊。以前有房地产撑着，没钱了，卖块地就又来了。
现在房地产都拐头了，加上疫情还没完，服务业、旅游业等支撑都很困难，那当然就只能搞制造业，特别是高端制造业，而且，针对卡脖子的问题，现在搞硬科子的吃香。
今年政府急，还有一个重要原因是，去年第四季度GDP增长只有4.0%。去年一季度增长18.%，这显然是疫后的报复性发展。
但好景不长，二季度增长马上就下降到7.9%，三季度再大幅下探，也只实现4.9%增长。
故此，比上年GDP增长为8.1%，比IMF预计的增长8.4%稍微少一点。
高盛和IMF都预测今年中国GDP增长4.8%，中国社科院的预测是5.5%，这意味着将创增速历史新低。
而按照高盛的预测，年美国经济增长将达到.8%。目前中国GDP规模大致是美国的77%，这意味着美国经济增长的绝对量将超过中国。
所以，无论从国内突破，还是国际竞争的角度看，这届政府发展经济的压力都是空前的。
02
松绑不行
具体回到陶瓷行业，去年又是原材料涨价，又是拉闸限电，还有双碳倒逼机制，以及“恒大事件”引发的房地产B端渠道恐慌，加上不停的疫情袭扰，导致全行业哀鸿遍野。有人描述说“这是三十年来最差的一年”。
那年的情势究竟应该如何研判？是依照惯性，继续差下去，还是已经见底，新的一年要会止跌企稳，甚至绝地反弹？
现在趁着虎年开工，大家势必要依惯例来点预测。
首先是房地产会不会再次松绑？现在提这个问题的人难免会被讥讽落入俗套。但事实上，尽管去杠杆化、去金融化已成为房地产国策，但从去产底开始各地技术性松绑也成为常态。
这两天看的消息是，惠州已经要为在大亚湾区域购房者发补贴。但看具体内容后发现有点“摆乌龙”，说是博士买房才补贴仅为总房价的1.5%左右。
但补贴之说还是反应了一种很强烈的愿望。大亚湾目前的房价是惠州的天花板，年均价大概在元/㎡。
而去年惠州在调控之下新房成交量同比跌了19%，临近深圳片区的大亚湾成交量同比跌幅更是达到了42.2%。
但是，在这种情况下，松绑真的就能让楼市回升？估计今天大多数人都不会轻易相信了。
事实上，本轮逆势回升一线城市目前也就只有上海可期。相比之下，深圳、广州等成交都异常惨淡。
原因也显而易见，无论国内动态清零下的疫情，还是国际供应链与中国的阻隔，都在影响人们对中短期经济的预期。
这个时候，很多业主对楼市选择观望顺理成章。当然，也有不少人因收入降低导致不敢入场。改善型客户则更有理由推迟置换时间。
0
“鹤岗化”忧思
去年底以来，大家接触到一个新词一一“鹤岗化”。这是黑龙江的一个地级市。媒体报道说，鹤岗市总负债亿。如果是企业，它早就破产了。
根据鹤岗年鉴，年其财政缺口仅为1.8亿元，年攀升至亿元。二十年间，财政缺口扩大百倍。
鹤岗财政的收入结构“倒挂”，年税收收入仅为6.1亿元，非税收入却为7.7亿元，其中罚没收入占比57%。
鹤岗是典型的资源型城市，90多万人口，过去主要是产煤，现在这个样子年轻人都只能往外面跑了。
像鹤岗这样的资源型小城市其实很多。小城市“鹤岗化”，正在以超乎想象的速度快进。
比如，黑龙江双鸭山、辽宁铁岭、辽宁阜新、宁夏石嘴山、甘肃玉门、甘肃张掖、云南个旧、广西百色之类的城市，几乎数不过来。
最近网络热传，安徽省的淮南市，一套房子卖四五万元白菜价，单价不过七八百。于是，有人惊呼：鹤岗化已经蔓延到长三角边上了。
但这究竟是不是耸人听闻呢？
04
小城市置业退潮
今年开工前后，就有一个非常重要的信号是，中小城市置业潮真的开始退了。
最近十年我国城镇化水平加速提升，其前提是村村通公路，城乡一体化，中心城镇崛起。按国家统计局日前发布数据显示，到年末，我国常住人口城镇化率为64.72%。
欧洲发达国家城市化率也就70%多一点，所以按专家们的说法，中国城市化率70%也就是极限了。
刚刚过去的这个春节的返乡置业潮似乎就在说明问题。中指研究院公号本月7号上班第一天就发文一一《春节返乡置业潮不再，新房成交规模下降五成》。
专业监测机构提供的数据也显示，年春节假期重点15城新房成交套，创近五年春节成交新低，同比去年春节下跌42.1%。
而三四线城市春节两周供应量较年和年同期接近腰斩，因为现在房企自己已经不再期待返乡置业潮了。
比如，春节期间，重庆返乡置业成交占比接近零，返乡置业客户占比降到10%。昆明27个项目中，21个认购成交为零。成都主城五区有效订单不到50套。
所以，撇开疫情的因素，就房地产经济本身而言，我们过去挂在嘴边的所谓城市化、城镇化红利真的已经翻篇了。
在这样的情况下，陶瓷行业首先受到影响的必然是主流企业，因为这意味着曾被寄以厚望的渠道下沉前景并不乐观。
具体分析下来，首先起码三四线市场增量已触到了天花板；其次，主流消费人群正在加速迭代，年轻购买者产品需求的偏好正在接近一二线市场，所以，从这个角度看，主流企业在三四线市场品牌化运营还是终极方向；再次是抢夺三四线地区存量市场主流企业并不一定有优势，因为这样的地区更倚重经销商个人的资源禀赋及操盘能力。
05
百强房企1月“腰斩”
这两年人们越来越看明白了，只有一二线城市因为对人才，对年轻人始终有巨大吸附力，所以，其楼市你才“永远可以相信”。
不过即便如此，在当前的楼市转型期，一二线城市要恢复增长，尤其是健康增长，还是需要假以时日。
比如，叶檀财经前天就转发“财联社讯”的消息，说“一月房企销售集体大跳水”，具体指，万科1月销售下滑50.19%，近年来最大降幅，碧桂园降9.8%、融创降20.6%、金地降8.6%、旭辉降47.9%、融信降47%、花样年降77.8%。
文末，叶檀还不忘评论说：“碧桂园其降幅最小，但销售均价跌幅较大，超过了10%，说明碧桂园在促销甩卖回笼资金，这是值得